宴会中，销声匿迹的江怜月(牛莉 饰)竟然又出现了！但她已不再是利用武力服众的「冷月宫」宫主，反而成了武林盟主夫人，连同杨孤鸿一起为华山效命！华山派邀宴关天翔(修庆 饰)，其真正目的却是联合中原武林势力给关天翔压力。原来天翔快速地扩张江湖势力，不但影响了各大派固有势力划分，造成各派利益损失，而且天翔又将大量财富运往关外，有意图对大明不轨之嫌，司马超群希望天翔收敛其行为，并退出各派的势力范围。关天翔否认有破坏和平之意，而且以四两拨千斤的口气一一拒绝了司马超群提出所有的要求，他表示自己不是江湖客，而是个商人，商人当然是哪里有商机就往哪去，况且做生意是各凭本事，谁的手段高、手腕好，谁就赚大钱，至于危害大明的指控，更是子虚乌有，因为他本来就是外族，赚了钱送回故乡也是人之常情，无关政治因素。天翔一席话令司马超群气结，天翔也不与他多所争辩，随即离席而去。果然会无好会，宴无好宴，天翔一走，江怜月随即派遣杨孤鸿及一干江湖高手暗杀关天翔，